今日股票行情预测：周三机构一致最看好的十大金股(名单)

今日股票行情预测：周三机构一致最看好的十大金股

创维数字（17.35 -0.34%，买入）：主业增速稳健 多元化布局值得期待BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

类别：公司研究 机构：长江证券（10.89 +0.09%，买入）股份有限公司 研究员：管泉森，徐春 日期：2016-10-25BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

事件描述BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

创维数字披露16年三季度财报：报告期公司实现主营收入42.51亿元，同比增长24.94%，其中三季度实现11.77亿元，同比下滑1.90%；实现营业利润3.59亿元，同比增长39.21%，其中三季度实现0.64亿元，同比下滑32.70%；实现归属净利润3.47亿元，同比增长36.92%，其中三季度实现0.78亿元，同比下滑16.09%；实现EPS0.35元，其中三季度实现0.08元。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

事件评论BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

主业增速稳健，液晶器件并表拖累增速：三季度海外市场订单交付略有放缓，但在Strong集团并表拉动下海外业务依旧维持增长态势，此外考虑到国内电信运营商订单及互联网OTT业务稳步增长，综合影响下公司主营增速走势稳健，预计剔除液晶部件业务拖累，三季度营收增速在15%左右；但由于液晶器件受剔除彩电TV模组加工业务影响，三季度营收跌幅达50%，综合影响下公司营收增速有所回落；不过考虑到后续公司多元化布局成效逐渐显现，预计营收有望保持较好增长。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

毛利率持续提升，期间费用拖累业绩：三季度公司毛利率提升1.68pct至20.78%，改善趋势较为明显，主要原因在于高毛利海外业务占比提升及产品结构升级；但费用率方面，受Strong集团并表影响，三季度销售及管理费用率同比分别提升1.81及1.64pct；总的来说，虽然三季度毛利率明显提升且所得税在前期超缴费用退回带动下大幅下滑，但在期间费用率大涨拖累下三季度归属净利率仍同比下降1.11pct至6.59%；不过考虑到毛利率处于上行通道，公司后续盈利能力改善可期。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

液晶器件过户完成，多元化布局值得期待：报告期内液晶器件100%股权已完成过户，考虑到已剔除盈利较差的彩电TV模组业务，整合协同下有望成为公司新利润增长点；此外，公司与广电运营商合作的“广电+互联网”信息服务持续推进，且在汽车电子、移动互联运营、家电O2O等新兴领域布局也在积极进行；后续公司将推出综合公司硬件及腾讯内容优势的VR版miniStation系列产品，其市场表现值得期待。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

转型前景值得看好，维持“增持”评级：传统电视机顶盒终端稳健增长有望为公司提供稳定现金流支撑，而基于较高用户基数，公司积极向互联网运营服务转型，智能互联平台及游戏主机业务值得期待；考虑到16年传统主业有望在海外客户及国内运营商订单超预期背景下实现较好增长，预计公司16、17年EPS为0.56及0.64元（未考虑定增影响），对应目前股价PE为31.19及27.53倍，维持“增持”评级。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

通鼎互联（18.62 停牌，买入）：主营业务持续增长 外延业绩增厚显著BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

类别：公司研究 机构：华安证券股份有限公司 研究员：华安证券研究所 日期：2016-10-25BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

事件：公司公布2016年三季报，报告期内公司实现营业收入31.03亿元，同比增长18.84%；实现营业利润3，685.16万元，同比增长55.79%；归母净利润3.93亿元，较去年同期金额（追溯调整后）增长181.41%，较去年同期金额（追溯调整前）增长347.76%，主要原因系同一控制下通鼎宽带的收购，协同效应明显。通鼎宽带2016年1-9月实现净利润19，026.42万元，较去年同期增长265.95%。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

主要观点：BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

光纤光缆需求强劲，主营业务持续向好。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

互联网用户规模快速增长，大带宽应用越发普及，网络流量持续提升，“宽带中国”“提速降费”政策红利有序推进，中移动集采规模创新高。多重利好因素叠加，光纤光缆市场需求强劲，公司作为具备涵盖棒、纤、缆一体化研发生产能力的领先厂商受益明显。三季报显示，公司综合毛利率达30.1%，创历史新高，主要原因是行业景气度高以及移动互联网等高毛利业并表所致，公司将保持较好的盈利能力。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

中移动普通光缆集采结果出炉，公司份额明显提升。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

10月21日，中国移动2016年度普通光缆集采（第一批次）中标结果公示，公司作为第一中标候选人，中标份额仅次于长飞光纤光缆和富通通信，高达13.74%。按照中国移动6114万芯公里的招标数量来看，公司半年中标额约为840万芯公里，份额提升明显。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

修改定增收购方案，互联网布局不改。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

公司原计划收购百卓网络及微能科技100%股权，随后对于标的范围、发行对象、定价基准日、发行价格、发行数量以及配套募集资金金额等内容进行了调整，收购百卓网络100%股权以及微能科技51%股权。截止到2016年8月百卓网络营收达1.12亿元，净利润4359万元，业绩承诺完成度为62.3%，考虑到四季度为收入确认高峰期，业绩承诺有保障甚至有望超预期。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

公司近年来通过外延式并购积极拓展流量经营、大数据、网络安全等互联网领域，加速转型步伐。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

投资建议。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

我们看好公司内生和外延式并举，打造“通信+互联”生态圈的发展模式，预测公司2016/2017/2018年EPS分别为0.33/0.43/0.49元，对应目前股价的PE为56.05/43.3/37.68，维持“增持”评级。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

沪电股份（5.21 -0.95%，买入）：业绩持续向好 汽车&通讯PCB迎发展机遇BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

类别：公司研究 机构：国金证券（12.98 +0.00%，买入）股份有限公司 研究员：骆思远 日期：2016-10-25BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

事件BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

公司于2016年10月24日公布3Q2016季报，三季度业绩继续高增长：公司三季度单季实现营业收入9.27亿，同比增长9.2%，实现归母净利润0.34亿，同比增长80.9%；今年前三季度实现营收27.8亿，同比增长11.5%，实现归母净利润0.65亿，同比增长382.5%；对2016年的盈利预计为实现归母净利润0.6-0.9亿元，同比变动幅度983.4% 至1，525.1%。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

点评BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

业绩持续向好。随着公司昆山新厂、湖北黄石新厂先后投产，并于2015年末完成了与生产相关的昆山老厂搬迁工作，2016年公司整体盈利能力逐步恢复。在全球PCB市场衰退的大环境下，公司凭借差异化竞争战略，其核心产品企业通讯板、汽车板营业收入实现较大增长。BQB鄂东网|www.xianzhaiwang.cn

产品结构持续改善，高端汽车板提供业绩弹性，低端非安全性汽车板抢占利基市场。随着新能源汽车（爱基，净值，资讯）和智能汽车的快速发展，汽车板放量可期。公司与国际顶尖厂商合作研发的24GHz高频雷达用PCB产品在4Q2016有望形成量产能力，有望第一批分享安全驾驶辅助以及无人驾驶技术发展的市场红利；新能源汽车电池管理系统（BMS）用PCB产品也已实现小批量供货。沪利微电目前产能紧张，公司未来将低端非安全级别汽车板的产线转移至黄石新厂，这样一来沪利微电自身产品结构得到升级而导致高端汽车板生产扩大。我们持续看好公司汽车板产品结构升级，高端汽车板将为公司业绩提供巨大弹性，同时低端非安全性汽车板将凭借材料、药水等原材料优化、自动化提升来在利基市场上进一步扩大市占率。

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